نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین

• پوند/دلار آمریکا تنها نیم پنس افزایش یافت! نه حتی یک پنس. نیم پنس!
• اما شما ۵۰۰ دلار سود کردید.😲
• چگونه؟ زیرا شما فقط ۱ پوند معامله نمی‌کردید.
• اگر اندازه پوزیشن شما ۱ پوند بود، فقط نیم پنس سود می‌داشتید.
• اما وقتی که معامله را باز کردید اندازه پوزیشن شما ۱۰۰۰۰۰ پوند (یا ۱۵۰۰۰۰ دلار) بود.
• نکتهٔ جالب این است که شما مجبور نبودید کل آن مبلغ را سرمایه‌گذاری.
• تنها چیزی که برای بازکردن معامله لازم داشتید ۳۰۰۰ دلار موجودی اولیه بود.
• سود ۵۰۰ دلاری از ۳۰۰۰ دلار سرمایه، یعنی بازدهی 16.67 درصدی!😲😲
• در بیست دقیقه.
• این قدرت معاملات اهرمی است!

لیکوئید شدن چیست و چگونه چگونه از لیکویید شدن ارز دیجیتال جلوگیری کنیم؟

لیکویید یا لیکوئید شدن روی بد بازارهای رمز ارز است. لیکوئید شدن به بیان ساده به معنای از دست رفتن تمام دارایی حساب شما، مثلا حساب فیوچرز در صرافی بایننس است. اما چیزی نیست که نشود از آن جلوگیری کرد. در واقع با چند نکته ریز و راهکار درست می تواند به طور کامل از آن دوری کرد. در این مقاله از رمزینکس به لیکوئید شدن (Liquidation) و راه های جلوگیری از آن پرداخته ایم. در آخر مقاله هم اگر سوالی بود در خدمتیم.

لیکویید شدن (Liquidation) ارز دیجیتال چیست؟

لیکوئید شدن به روند بسته شدن پوزیشن لانگ یا شورت یک معامله‌گر به دلیل از دست دادن تمام یا تقریباً همه مارجین (Margin) اولیه معامله‌گر است. در اکثر صرافی‌ها اگر قیمت بازار به قیمت لیکویید شدن معامله‌گر برسد، پوزیشن او به طور خودکار بسته می‌شود.

پوزیشن‌های لانگ (خرید) دارای قیمت لیکویید شدن کمتر از قیمت ورودی اصلی داشته و این امر برای پوزیشن‌های شورت (فروش) بالعکس است.

برای آنایی بیشتر به پوزیشن شورت و لانگ به مقاله «آموزش مفهوم لانگ و شورت، تفاوت معاملات Long و Short در چیست؟» مراجعه کنید.

قراردادهای موجود در صرافی فیمکس (Phemex) . بایننس را می‌توان با اهرم‌های زیاد خریداری کرد. برای اینکه بتوانید این پوزیشن‌ها را باز نگه دارید باید درصدی از ارزش پوزیشن را در صرافی نگه دارید که به عنوان حداقل وجه تضمین (Maintenance Margin) شناخته می‌شود.

اگر نتوانید شرایط تضمین خود را برآورده کنید پوزیشن‌های شما لیکویید شده و مارجین اولیه‌تان را از دست می‌دهید. صرافی فمکس از مکانیزم قیمت گذاری منصفانه (Fair Price Marking) برای کمک به کاربران در جلوگیری از لیکویید شدن‌های اجباری به دلیل کمبود نقدینگی یا دستکاری استفاده می‌کند.

از محدود کننده‌های ریسک همچنین می‌توان برای پوزیشن‌های بزرگتر که به مارجین بیشتر نیاز دارند استفاده کرد. این مارجین اضافی به سیستم لیکویید شدن ما این امکان را می‌دهد تا کارایی بهتری در رابطه با پوزیشن‌های بزرگی که در غیر این صورت بسته شدن ایمن آنها دشوار است، داشته باشد.

در صورت فعال شدن روند لیکویید شدن، سیستم ما سعی می‌کند تمام سفارش‌های باز مربوط به آن قرارداد را ببندد تا پول کافی برای باز نگه داشتن پوزیشن معاملاتی فراهم شود.

لیکویید شدن چگونه اتفاق می‌افتد؟

در مواردی که صرافی قادر به لیکوئید کردن پوزیشن‌ها قبل از رسیدن حساب معامله‌گر به تراز منفی نباشد، از روش‌های زیر برای پوشش زیان پوزیشن‌های ورشکسته استفاده می‌شود:

• صندوق بیمه: صندوقی است که توسط صرافی ایجاد شده تا به معامله‌گران اجازه دهد سود خود را به طور کامل بدست آورند و تضمین کند که معامله‌گر ورشکسته متحمل ضررهای غیر ضروری نمی‌شود.
• سیستم «ضررهای اجتماعی»: در این روش ضررهای پوزیشن‌های ورشکسته میان تمام معامله‌گران سودکننده توزیع می‌شود.
• لیکویید شدن کاهش خودکار اهرم (ADL): در این سیستم صرافی پوزیشن‌های بازار معامله‌گران را بر اساس اولویت، با در نظر گرفتن میزان سود و اهرم انتخاب می‌کند و به طور خودکار پوزیشن‌های آنها را برای پوشش سایر پوزیشن‌ها می‌بندد.

اکثر معامله‌گران درک درستی از چگونگی مدیریت شدن ریسک توسط صرافی‌های مشتقات بیت کوین ندارند. اگرچه این اتفاق نظر در میان آنها وجود دارد که سود معامله‌گران برنده از حساب معامله‌گران بازنده تامین می‌شود، اما قضیه به همین آسانی که به نظر می‌رسد نیست.

صندوق‌های بیمه در ابتدا برای محافظت از پوزیشن‌های کاربران در نوسانات شدید طراحی شده بودند. با این وجود، برخی از صرافی‌ها مانند بیت‌مِکس (BitMEX) علیرغم نوسانات قابل توجه ۱۰ درصدی یا بیشتر در ساعت، یک صندوق بیمه نسبتاً پایدار دارند.

صندوق بیمه بیت‌مکس در مقابل قیمت بیت کوین

نمودار فوق نشان می‌دهد که صندوق بیمه بیت‌مکس (خط نارنجی) حتی پس از لیکویید شدن پوزیشن‌های لانگ به ارزش ۱ میلیارد دلار در ۱۲ مارس تقریباً بدون تغییر مانده است.

هر بار که پوزیشنی به دلیل مارجین ناکافی لیکویید می‌شود، مسئولیت رسیدگی به این ریسک به عهده صرافی است و روش‌های مختلفی برای مدیریت کردن این ریسک وجود دارد. بیشتر مراکز معاملات مشتقات تصمیم به ایجاد صندوق بیمه برای مدیریت این ریسک‌ها گرفته‌اند.

پولی که در این صندوق بیمه ذخیره می‌شود حاصل لیکویید شدن‌هایی است که در قیمتی بهتر از قیمت ورشکستگی انجام شده‌اند و انگیزه‌ای مشکوک برای مدیریت فعالتر این نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین سفارش‌ها ایجاد می‌کند. با استفاده از سفارشات حد ضرر به راحتی می‌توان از این وضعیت جلوگیری کرد، اگرچه اکثر معامله‌گران در این کار کوتاهی می‌کنند.

چرا معاملات لیکویید می‌شوند؟

حقیقت این است که سفارشات با اهرم بالا معمولاً در بازارهای پرنوسان منجر به ورشکستگی می‌شوند. به عنوان مثال، هر پوزیشنی که با استفاده از اهرم ۲۰ برابر یا بیشتر باز شده باشد پس از یک حرکت ۴/۸ درصدی قیمت به ناچار لیکویید می‌شود زیرا با احتساب میزان لورج این میزان کاهش در واقع برابر با ۶۹۶ درصد است.

این مشکل وقتی رخ می‌دهد که قیمت دارایی خریداری شده در مدت زمان کوتاهی نوسان زیادی تجربه کرده یا در بازار نقدینگی کافی وجود نداشته باشد.

تنها روشی که سیستم لیکویید کردن می‌تواند پوزیشن ورشکسته یک کاربر را ببندد، اجرای یک سفارش معکوس در بازار برای همان ابزار مالی است. لیکویید شدن ۱۰ میلیون دلاری یک پوزیشن لانگ به این معنی است که صرافی مشتقات باید به اندازه آن مبلغ را در دفتر سفارش خود بفروشد. هرگونه ضرر تحقق یافته‌ای که بیشتر از مارجین کاربر باشد موجب زیان دیدن صرافی می‌شود.

در نتیجه راهی که پیش روی صرافی‌های مشتقات بیت کوین باقی می‌ماند این است که یا بخشی از سودهای مشتریانی که از این خطا بهره‌مند شده‌اند را پس بگیرند (معروف به clawback یا کاهش خودکار اهرم) یا با امید داشتن به بازگشت قیمت و پایان نوسان شانس خود را بیازمایند.

هر پوزیشنی که با استفاده از اهرم ۲۰ برابر یا بیشتر باز شده باشد پس از یک حرکت ۴/۸ درصدی قیمت به ناچار لیکویید می‌شود

برخی صرافی‌ها صندوق بیمه خود را به گونه‌ای طراحی کرده‌اند که در نتیجه لیکویید کردن‌هایی در قیمت‌هایی بهتر از قیمت ورشکستگی مشتری (بستن معامله قبل از رسیدن به قیمت لیکویید شدن) مبالغ قابل توجهی را ذخیره کرده و بدین ترتیب این محدودیت‌های مالی را دور می‌زنند.

روش اجرای لیکویید کردن در تمام صرافی‌های مشتقات به یک شیوه نیست اما روند تدریجی لیکویید شدن که توسط چند صرافی بزرگ استفاده می‌شود قطعاً گامی در مسیر درست است. این به این دلیل است که این روش رویکردی فعالانه‌تر است که احتمال بسته نشدن پوزیشن‌های اهرم دار را در زمان‌های پرنوسان افزایش می‌دهد.

چگونه می‌توان از لیکوئید شدن جلوگیری کرد؟

دو نوع اهرم وجود دارد:

• مارجین ایزوله (isolated)
• کراس (cross)

در حالت اول، وثیقه معامله فقط به خود تعهد محدود می‌شود. به عبارت دیگر، در صورت لیکویید شدن، صرافی تمام سرمایه معامله‌گر را از حساب او برداشت نمی‌کند.

مارجین ایزوله برای کسانی که فقط یک پوزیشن دارند مناسب است. در این حالت، معامله‌گر حتی پس از باز کردن یک معامله می‌تواند اهرم اولیه را تغییر دهد و وثیقه اولیه خود را از وجوه باقی مانده در حساب خود افزایش دهد.نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین

اول و مهمترین نکته این است که معامله‌گران نباید هرگز اجازه دهند موتورهای لیکویید شدن به صورت اتوماتیک فعال شوند. تنها راه دستیابی به این هدف این است که معامله‌گر سفارشات حد ضرر هر معامله را به صورت دستی ثبت کند. اکثر صرافی‌های مشتقات قیمت لیکوئید شدن هر پوزیشن را به معامله‌گر اعلام می‌کنند.

قیمت لیکویید شدن قرارداد آتی در بخش فیوچرز صرافی بایننس

در مثال بالا، قیمت لیکوئید شدن برای این پوزیشن لانگ با در نظر گرفتن لورج ۲۰ تقریبا ۴۳۲۷ دلار است. معامله‌گر برای جلوگیری از لیکویید نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین شدن باید سفارش حد ضرری را بالاتر از این قیمت وارد کند و همچنین بهتر است برای جلوگیری از نوسانات شدید، اندازه پوزیشن را به تدریج کاهش داد.

هیچ قانون طلایی و مشخصی برای اینکه سفارش حد ضرر را در چه قیمتی قرار دهید وجود ندارد، اگرچه معمولاً از اسپرد ۵۰ تا ۳۰۰ دلاری استفاده می‌شود. سفارش حد ضرر برای پوزیشن‌های لانگ، یک سفارش فروش / شورت است، در حالی که معامله‌گر شورت باید برای کاهش پوزیشن خود سفارش خرید قرار دهد.

داده‌های سفارش حد ضرر در صرافی بیتمکث

در سفارشات حد ضرر معامله‌گر باید همیشه گزینه بستن در تریگر (close on triggers) یا همان reduce-only را فعال کند. با این کار معامله‌گر مطمئن می‌شود که هیچ پوزیشن اضافی به اشتباه ایجاد نمی‌شود و فقط اجازه می‌دهد چنین سفارشی ریسک معامله او را کاهش دهد.

یکی دیگر از تنظیماتی که معامله‌گران معمولاً فراموش می‌کنند گزینه تریگر (ماشه) است. تریگر سه گزینه دارد: last price که منحصراً مبتنی بر سطح قرارداد آتی است، index price که با گرفتن میانگین قیمت لحظه‌ای صرافی‌های مرجع محاسبه می‌شود و mark نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین price که از index price بعلاوه نرخ بهره تشکیل می‌شود.

باید از گزینه last price خودداری کرد زیرا ممکن است قیمت قراردادهای آتی با قیمت دارایی مورد نظر متفاوت باشد.

نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین

سناریوی مبهم هدفمندی یارانه ها / بررسی لایحه بودجه سال 1393 کل کشور: نکاتی درباره اجرای مرحله دوم هدفمندکردن یارانه ها

• پربازدید‌های این شماره

تمامی خدمات پایگاه magiran.com ،حسب مورد دارای مجوزهای لازم از مراجع مربوطه می‌باشند و فعالیت‌های این سایت تابع قوانین و مقررات جمهوری اسلامی ایران است

همه حقوق مادی و معنوی متعلق به «بانک اطلاعات نشریات کشور» است.
اطلاعات مندرج در این پایگاه فقط جهت مطالعه کاربران با رعایت شرایط اعلام شده است. نسخه‌برداری و بازنشر اطلاعات به هر روش، در هر نوع رسانه و با هر هدفی ممنوع و پیگرد قانونی دارد.

کِی بخرم؟ کِی بفروشم؟

در معاملات فارکس باید پیش‌بینی کنید قیمت کدام ارز در مقابل ارز دیگر بالا و پایین می‌شود.

چطور باید بدانیم کِی یک بخریم یا بفروشیم؟

در مثال‌های زیر، با کمک تحلیل بنیادی برای خرید یا فروش جفت ارز موردنظر اقدام می‌کنیم.

عرضه و تقاضا برای یک ارز به دلیل عوامل مختلف اقتصادی تغییر می‌کند که باعث بالا و پایین رفتن نرخ آن می‌شود.

هر ارز متعلق به یک کشور (منطقه) است؛ بنابراین تحلیل بنیادی بر وضعیت کلی اقتصاد کشور مانند بهره‌وری، اشتغال، تولید، تجارت بین‌المللی و نرخ بهره تمرکز می‌کند.

اگر همیشه سر کلاس اقتصاد خواب بودید یا سر کلاس نمی‌نشستید، نگران نباشید!

اگر نمی‌دانید تحلیل بنیادی چیست هم خودتان را نگران نکنید!

در درس‌های آینده تحلیل بنیادی را آموزش می‌دهیم خواهیم پرداخت.

فعلاً وانمود کنید که می‌دانید چی به چی است .

EUR/USD

در این مثال، یورو ارز اول و بنابراین، "پایه" خرید یا فروش است.

اگر معتقدید که اقتصاد ایالات متحده به ضعیف شدن ادامه خواهد داد، سفارش خرید EUR/USD را اجرا می‌کنید.

با انجام این کار، شما گمان می‌کنید یورو در مقابل دلار آمریکا افزایش قیمت خواهد داشت.

اگر فکر می‌کنید اقتصاد ایالات متحده قوی است و یورو ضعیف می‌شود، سفارش فروش EUR/USD را اجرا می‌کنید.

با این کار، یورو را با انتظار کاهش قیمت در برابر دلار آمریکا فروخته‌اید.

USD/JPY

در این مثال، دلار آمریکا ارز اول و بنابراین، "پایه" خرید یا فروش است.

اگر فکر می‌کنید که دولت ژاپن قصد دارد ین را برای کمک به صادرات خود تضعیف کند، دستور خرید USD/JPY را اجرا می‌کنید.

پس شما دلار آمریکا خریده‌اید چون فکر می‌کنید در مقابل ین ژاپن افزایش قیمت خواهد داشت.

شما فکر می‌کنید سرمایه‌گذاران ژاپنی پول خود را از بازارهای مالی ایالات متحده بیرون می‌کشند و تمام دلارهای خود را تبدیل به ین می‌کنند و دلار صدمه می‌خورد، پس سفارش فروش USD/JPY را اجرا می‌کنید.

با انجام این کار، دلار آمریکا را با انتظار این فروختید که ارزش آن در برابر ین ژاپن کاهش خواهد یافت.

GPB/USD

در این مثال، پوند ارز اول و "پایه" خرید یا فروش است.

اگر فکر می‌کنید که بریتانیا رشد اقتصادی بهتری از ایالات متحده خواهد داشت، سفارش خرید پوند/دلار آمریکا را بدهید.

یعنی فکر می‌کنید قیمت پوند بالاتر می‌رود.

اگر فکر می‌کنید اقتصاد بریتانیا ضعیف خواهد شد و اقتصاد آمریکا قوی‌تر می‌شود، سفارش فروش پوند/دلار آمریکا را می‌دهید.

یعنی انتظار دارید ارزش پوند از دلار کمتر می‌شود.

چگونه با USD/CHF در فارکس معامله نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین کنیم

در این مثال، دلار آمریکا ارز اول و بنابراین "پایه" خرید یا فروش است.

اگر فکر می‌کنید مظنه فرانک سوییس بیشتر از آن چیزی که باید است، سفارش خرید USD/CHF را اجرا می‌کنید.

یعنی به امید افزایش قیمت دلار آمریکا، فرانک سوییس خریده‌اید.

اگر فکر می‌کنید که ضعف بازار مسکن در ایالات متحده به رشد اقتصادی آسیب خواهد زد و دلار آمریکا ضعیف خواهد شد، سفارش فروش USD/CHF را بدهید.

با این کار، دلار آمریکا را با این انتظار فروختید که ارزش آن در برابر فرانک سوئیس کاهش خواهد یافت.

معامله‌کردن لات‌ها (Lots)

وقتی برای سبزی خریدن به بازار می‌روید، باید یک بسته سبزی موردنظر خود را تهیه کنید، نمی‌شود که یک برگ اسفناج بخرید.

در بازار فارکس، خرید یا فروش ۱ یورو به همان اندازه احمقانه خواهد بود، بنابراین باتوجه‌به کارگزار شما و نوع حسابتان، ۱۰۰۰ واحد ارز (میکرو لات)، ۱۰۰۰۰ واحد (مینی لات)، یا ۱۰۰۰۰۰ واحد (لات استاندارد) به شما ارائه می‌شود (در ادامه بیشتر در مورد "لات‌ها" توضیح خواهیم داد).

معاملات مارجین (Margin)

"اما من پول کافی برای خرید ۱۰۰۰۰ یورو ندارم! هنوز می‌توانم معامله کنم؟"

بله! با استفاده از اهرم می‌توانید. (Leverage)

هنگامی که با استفاده از اهرم معامله می‌کنید، نیازی به پرداخت ۱۰۰۰۰ یورو ندارید. در عوض، شما از یک "سپرده" کوچک (Margin) استفاده می‌کنید.

اهرم، نسبت اندازه معامله ("اندازه پوزیشن") به وجه نقد واقعی ("سرمایه تجاری") مورداستفاده برای مارجین است.

به‌عنوان‌مثال، اهرم 50:1 (موجودی موردنیاز 2٪)، یعنی برای بازکردن اندازه پوزیشنی به ارزش ۱۰۰۰۰۰ دلار، به ۲۰۰۰ دلار موجودی احتیاج دارید.

معاملات مارجین به شما امکان می‌دهند تا با استفاده از بخش کوچکی از سرمایه‌ای که به آن نیاز دارید، پوزیشن‌های بزرگ باز کنید.

به‌این‌ترتیب می‌توانید پوزیشن‌های ۱۲۵۰ دلاری یا ۵۰۰۰۰ دلاری را با حداقل ۲۵ یا ۱۰۰۰ دلار باز کنید.

شما می‌توانید معاملات بزرگی را با سرمایه اولیه کمی انجام دهید.

امیدواریم متوجه معنی کلی مارجین شده باشید، در ادامه با جزئیات بیشتری در مورد مارجین صحبت خواهیم کرد.

نکات پایین بسیار مهم هستند، پس دقت کنید!

• شما فکر می‌کنید باتوجه‌به سیگنال‌های بازار، پوند انگلیس در برابر دلار آمریکا افزایش خواهد یافت.
• شما یک لات استاندارد (۱۰۰۰۰۰ واحد پوند/دلار آمریکا) با پوند انگلیس باز می‌کنید، موجودی موردنیاز ۲ درصد است.
• منتظر افزایش نرخ ارز می‌مانید.
• وقتی یک لات (۱۰۰۰۰۰ واحد) GBP/USD را با قیمت ۱.۵۰۰۰۰ خریداری می‌کنید، ۱۰۰۰۰۰ پوند می‌خرید که ارزش آن ۱۵۰۰۰۰ دلار است.
• از آنجایی نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین که موجودی مورد نیاز 2٪ بود، 3000 دلار آمریکا برای باز کردن معامله (150000 دلار * 2٪) در حساب شما کنار گذاشته می شود.
• حالا شما با 3000 دلار، از 100000 پوند استفاده کنید.
• پیش‌بینی‌های شما محقق می‌شود و تصمیم به فروش می‌گیرید. شما پوزیشن را در ۱٫۵۰۵۰۰ می‌بندید و حدود ۵۰۰ دلار سود می‌کنید.

هنگامی که تصمیم به بستن یک پوزیشن دارید، سپرده ("Margin") اولیه به شما بازگردانده می‌شود و محاسبه سود یا زیان شما انجام می‌شود.

سپس این سود یا زیان در حساب شما به‌روز می‌شود.

حالا یک‌بار مثال GBP/USD بالا را مرور کنیم.

• پوند/دلار آمریکا تنها نیم پنس افزایش یافت! نه حتی یک پنس. نیم پنس!
• اما شما ۵۰۰ دلار سود کردید.😲
• چگونه؟ زیرا شما فقط ۱ پوند معامله نمی‌کردید.
• اگر اندازه پوزیشن شما ۱ پوند بود، فقط نیم پنس سود می‌داشتید.
• اما وقتی که معامله را باز کردید اندازه پوزیشن شما ۱۰۰۰۰۰ پوند (یا ۱۵۰۰۰۰ دلار) بود.
• نکتهٔ جالب این است که شما مجبور نبودید کل آن مبلغ را سرمایه‌گذاری.
• تنها چیزی که برای بازکردن معامله لازم داشتید ۳۰۰۰ دلار موجودی اولیه بود.
• سود ۵۰۰ دلاری از ۳۰۰۰ دلار سرمایه، یعنی بازدهی 16.67 درصدی!😲😲
• در بیست دقیقه.
• این قدرت معاملات اهرمی است!

یک سپرده مارجین کوچک می‌تواند منجر به سود و زیان‌های بزرگ شود.

شما خیلی راحت می‌توانستید ۵۰۰ دلار را در بیست دقیقه از دست بدهید.

Leverage بالا ظاهراً خیلی خوب است، اما می‌تواند ورشکستتان کند.

به‌عنوان‌مثال، شما یک حساب معاملاتی فارکس با ۱۰۰۰ دلار باز می‌کنید. کارگزار شما اهرم 100:1 ارائه می‌دهد پس شما نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین یک پوزیشن ۱۰۰۰۰۰ دلاری یورو/دلار آمریکا باز می‌کنید.

حرکت ۱۰۰ پیپ ناقابل حساب شما را به ۰ دلار می‌رساند! یک حرکت ۱۰۰ پیپ، معادل ۱ یورو است! شما حساب خود را با یک تغییر یک‌یورویی خالی کردید.

. وقتی با مارجین معامله می‌کنید، مهم است بدانید ریسک شما بر اساس ارزش کامل اندازه پوزیشن شما است. اگر نمی‌دانید مارجین چیست، می‌توانید به‌سرعت پولتان را از دست بدهید. ما از شما می‌خواهیم این کار را نکنید. با توجه خطر موجود، ما در کلاس مارجین ۱۰۱ همه چیز را برای شما توضیح می‌دهیم.

Rollover

برای پوزیشن‌هایی که در "زمان نهایی (Cut-off time)" کارگزار شما (معمولاً 5:00 عصر به‌وقت شرقی) باز می‌شوند، یک "هزینه جابه‌جایی (Rollover fee)" روزانه وجود دارد که به‌عنوان "کارمزد مبادله (Swap fee)" نیز شناخته می‌شود که معامله‌گر بسته به پوزیشن‌های باز شما، بابت آنها پول می‌گیرد.

اگر نمی‌خواهید برای پوزیشن‌های خود هزینه جابجایی بپردازید، مطمئن شوید که همه آنها قبل از پایان روز بازار بسته شده‌اند.

ازآنجایی‌که هر معامله ارزی شامل قرض گرفتن یک ارز برای خرید ارز دیگر است، هزینه‌های Rollover جزئی از معاملات فارکس است.

برای ارزی که قرض گرفته شود سود پرداخت می‌شود.

از ارزی که خریداری می‌شود سود به دست می‌آید.

اگر ارزی با نرخ بهره بالاتر از آنچه که قرض گرفته‌اید می‌خرید، تفاوت نرخ بهره خالص مثبت خواهد بود (یعنی USD/JPY) و در نتیجه سود دریافت خواهید کرد.

برعکس، اگر تفاوت نرخ بهره منفی باشد، ضرر می‌کنید.

توجه داشته باشید که بسیاری از کارگزاران خرده‌فروشی فارکس، نرخ‌های جابه‌جایی خود را بر اساس عوامل مختلف (مانند Leverage حساب، نرخ‌های وام بین‌بانکی) تنظیم می‌کنند.

لطفاً برای اطلاعات بیشتر در مورد نرخ‌های جابه‌جایی خاص و روش‌های اعتباری/بدهی با کارگزار خود تماس بگیرید.

در اینجا جدولی وجود دارد که به شما کمک می‌کند تفاوت نرخ بهره ارزهای اصلی را بفهمید.

نرخ بهره معیار:

کشور	ارز	نرخ بهره
United States	USD	< 0.25%
Eurozone	EUR	0.00%
United Kingdom	GBP	0.10%
Japan	JPY	-0.10%
Canada	CAD	0.25%
Australia	AUD	0.25%
New Zealand	NZD	0.25%
Switzerland	CHF	-0.75%

در ادامه به شما آموزش می‌دهیم گه چگونه از تفاوت‌های نرخ بهره به نفع خود استفاده کنید.

133 نکته‌ی کلیدی از نکات مهم در معامله

در این بخش از الف بورس قصد داریم به نکات مهم در معامله بپردازیم.

نکات مهم در معامله

برای موفقیت در معامله 133 نکته‌ی زیر را بخوانید و به آن عمل کنید:

1. ابتدا مبانی و اصول اولیه فارکس را آموزش ببینید، سپس وارد آن شوید. بسیاری افراد بدون آگاهی وارد فارکس شده و هیچ دلیلی برای فعالیت خود ندارند. بنابراین برای موفقیت در این کار، دانش خود را گسترش دهید. البته این به معنای برخورداری از مدرک دانشگاهی نیست.

1. معامله در فارکس یک بازی مجموع صفر است. برای هر بلندی یک کوتاهی در این بازار وجود خواهد داشت. 80 درصد معامله‌گران ضعیف بوده و در سمت پایین خواهند بود و تنها 20 درصد از افراد سرمایه گذار در سمت بالا قرار خواهند داشت.

1. هیچ شخصی از مارکت بزرگتر نخواهد بود. این یک نکات مهم در معامله است.

1. هیچ رقابتی در مارکت وجود ندارد. تنها مارکت را مطالعه کنید و بدانید که سوار شدن بر آن نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین ها نتایج به مراتب بهتری نسبت به برخورد با آن‌ها خواهد داشت.

1. معامله با روند را شروع کنید. این معامله بهتر از انتظار برای نقاط کف و سقف است.

1. یافتن نقاط کف و سقف یک امر غیر ممکن است. چرا که باید منتظر واکنش قیمت بمانید و سپس از وجود این نقاط با خبر شوید. بنابراین به جای معامله در کف و سقف که از بزرگترین اشتباهات معامله گران است، باید نقطه‌ی ورود مناسب را تشخیص دهید و بعد از آن وارد شوید. بنابراین پیشنهاد می‌کنیم نقاط کف و سقف را بی خیال شوید.

1. برای هر مارکت، یک استراتژی خاص و منحصر به فرد ابداع کنید. اصولا مارکت ها سه دسته هستند. مارکت های رو به بالا، مارکت‌های خنثی و مارکت های رو به پایین.

1. از دیگر نکات مهم در معامله توانایی صرف نظر کردن از معامله است. این خود یک استراتژی مهم است.

1. در روندهای صعودی در اعماق بخرید و در روندهای نزولی در قله بفروشید.

1. 1. هیچگاه در روند رو به بالا، مارکت ضعیف را نفروشید. از سوی دیگر به طور متقابل در روند رو به پایین، مارکت ضعیف را نخرید.

   

   خرید و فروش در روند ها از نکات مهم در معامله

   1. روندهای رو به بالا و پایین همیشه وجود دارند اما همیشه یکی از آن ها بر دیگری غالب است. به عنوان یک مثال، در روند رو به بالا همیشه سیگنال‌هایی برای فروش خواهد بود. شما نباید گول آن ها را بخورید و بایستی در جهت معامله ادامه دهید.
   1. اگر یک سیگنال خرید با شکست مواجه شد، بدانید که آن سیگنال فروش بوده است و برعکس.
   1. از نکات مهم در معامله این است که مسیر سود را هموار نگهدارید و در عوض جلوی معاملات ضرر‌رسان را بگیرید.
   1. بگذارید تا معاملات در سود، به روند خود ادامه دهند. منتهی در این مسیر نباید طمع کار باشید. می‌توانید همه یا مقداری از سرمایه را پیش از برگشت معامله بردارید. قرار نیست که معاملات همیشه رو به بالا باشند.
   1. برای محدود شدن ضررهایتان حد ضرر تعیین کنید.
   1. یک استاپ لاس برای خود تعیین کنید و از آن پیروی کنید. تغییر و افزایش مقدار استاپ لاس در اکثر اوقات باعث گسترش ضرر خواهد شد. بسیاری از تریدر ها با امید برگشت معامله استاپ خود را تغییر می‌دهند. این کار نه تنها نمی‌تواند مفید باشد بلکه می‌تواند ضرر شما را افزایش دهد. به جای این کار، پس از خروج به موقع از ترید، اشتباه خود را تحلیل کنید و منتظر حرکت بعدی و معامله جدید باشید.
   1. تعیین نقطه استاپ از نکات مهم در معامله است اما باید از قرار دادن این نقاط در اعداد رند پرهیز کنید. حد ضرر در معاملات بلند مدت باید از اعداد 10، 20، 25، 50، 75، 100 کمتر باشد. در معاملات کوتاه مدت قضیه برعکس است. حدضرر شما باید بالای این اعداد قرار داشته باشد.
   1. نکات تکنیکی در چارت و مدیریت سرمایه به شما کمک می‌کنند تا یک نقطه استاپ مناسب پیدا کنید. پیدا کردن این نقطه یک هنر است.
   1. سعی کنید ضررهای خود را پذیرفته و از آن ها درس بگیرید. این یک اصل بوده و از نکات مهم در معامله خواهد بود. برای موفقیت در بازار شکست های خود را مورد تحلیل قرار دهید.
   1. همیشه اولین شکست شما کوچکترین خواهد بود. پس وحشت زده نباشید.

   

   نترسیدن از شکست از ملزومات موفقیت در ترید

   1. راز کسب موفقیت بزرگ در بازار فارکس بیشتر زنده ماندن است.
   1. در صورتی که یک تریدر تازه کار باشید، بهتر است با یک حساب کوچک به مدت یک سال فعالیت کنید تا تجربه کسب کنید. در انتهای این راه خواهید فهمید که درس‌هایی که از شکست های خود گرفته اید، بیشتر از درست هایی است که از بردها به دست آمده‌اند.
   1. اگر شرایط اقتصادی مناسبی ندارید، به هیچ وجه وارد معامله نشوید. این یکی از نکات مهم در معامله است. اگر با شرایط بد شروع کنید، توانایی مقاومت در برابر حرکات منفی بازار را نخواهید داشت. در این صورت حرکات مارکت روی شما مسلط شده و حتی نقاط ورود و خروج شما را تعیین می‌کند.
   1. منطق را جایگزین احساسات کنید.
   1. اصول مدیریت سرمایه را پیاده سازی کنید.
   1. با اجرای مدیریت سرمایه شما قادر خواهید بود تا مدت زیادی در بازار باقی بمانید.
   1. تنوع می‌تواند خوب باشد اما نه برای همیشه.
   1. نسبت ریسک به ریوارد خود را سه به یک انتخاب نمایید.
   1. پیش از ورود به معامله ابتدا به تحلیل نسبت ریسک به ریوارد بپردازید. این یکی دیگر از نکات مهم در معامله است.
   1. برای معاملات خود برنامه داشته باشید. بدون برنامه بودن در ترید یک اشتباه بزرگ است.

   

   برنامه ریزی برای معاملات یک امر کلیدی

   1. برنامه و هدف خود را شخصی سازی کنید.
   1. برای اینکه یک سیستم معاملاتی مناسب داشته باشید، 5 فاکتور را رعایت کنید:
   • شروع با تفکر
   • تنظیم سیستم با قوانین منطقی و نه احساسی
   • تست برنامه به صورت مجازی در چارت
   • آزمایش برنامه با یک حساب دمو
   • ارزیابی نتایج
   1. نکات مهم در معامله زیاد است. اما یکی از مهمترین آن‌ها این است که به برنامه‌های خود عمل کنید و فعالیت‌های خود را نیز طبق برنامه پیش ببرید.
   1. معاملات خود را با نقشه قبلی پیش ببرید و احساسات و امیدواری‌های بی مورد را دور کنید. طمع و ترس در صورت وجود نقشه تاثیر منفی نداشته و شما می‌توانید شرایط را کنترل کنید.
   1. باید از نقشه‌ی خود پیروی کنید. به عنوان مثال هنگام ورود به یک معامله، هیچگاه زودتر از رسیدن به حد ضرر تعیین شده، معامله را ترک نکنید.
   1. یک سیستم معاملات موفق باید سه ویژگی را در خود بگنجاند:
   • پیش‌بینی قیمت که نشانگر روند قیمت است.
   • زمان که نقطه ورود و خروج را نشان می‌دهد
   • مدیریت سرمایه که حجم معاملات را تعیین می‌کند.
   1. .هیچگاه قبل از دریافت سیگنال وارد معامله نشوید. این یکی دیگر از نکات مهم در معامله است.
   1. فراموش نکنید یک نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین سیستم که برای روندهای رو به بالا مناسب است، دلیلی ندارد در روندهای رو به پایین نیز جوابگو باشد.
   1. طرح های خود را برای جلوگیری از ورود احساسات پیش از باز شدن بازار طراحی کنید. هیچ یک از شرایط و موقعیت های معامله را بدون دلایل قانع کننده تغییر ندهید.
   1. همیشه نکات خود را چندین بار چک کنید تا از درستی آن ها مطمئن شوید.
   1. همیشه احتمالات را در نظر بگیرید و از هیچ چیز اطمینان نداشته باشید. اما در صورت پیشروی روند خلاف جهت نکاتی در مورد جلوگیری از کال مارجین شما، باید احتمالات را کنار گذاشته و از یک نقشه یا برنامه از پیش تعیین شده استفاده کنید.
   1. برای بررسی یک مارکت، مهمترین چیزی که باید مورد تحلیل قرار بگیرد، روند اصلی مارکت است.
   1. نکات مهم در معامله به تعیین استراتژی ختم نمی‌شود. شما باید از یک استراتژی بهره ببرید که قبلا خودتان آن را آزمایش کرده باشید.
   1. پیش از افزایش حجم یک پوزیشن، سه نکته‌ی زیر را رعایت کنید:
   • حجم جدید باید از قبلی کمتر باشد.
   • تنها پوزیشن‌های در حال سود را اضافه کنید.
   • هیچگاه به پوزیشن ضررده خود اضافه نکنید.

   اگر یک معامله در روند ضررده باشد، احتمال اینکه برگردد، بسیار پایین است. بنابراین سعی کنید در این گونه معاملات به حجم خود نیفزایید. در واقع این ترید ها حکم شکست خورده را دارند.